外匯套息交易收益與資本報酬率計算器

套息交易計算器用來估算外匯套息交易的利差收益、匯率損益、總利潤與資本報酬率。套息交易是指以較低收益率的貨幣融資，再投資於較高收益率的貨幣。這項策略可以賺取利差收益，但匯率波動會很快抵銷這些收益，尤其在使用槓桿時更明顯。 公式為：總套息交易利潤 = 部位 x（投資利率 - 融資利率）x 天數 / 365 + 部位 x 匯率變動；資本報酬率 = 利潤 /（部位 / 槓桿）x 100。計算器將利差收益與匯率損益分開顯示，方便使用者判斷利潤來自收益率差還是匯率變動。槓桿不會改變輸入部位的美元利潤，但會影響資本報酬率，因為較少的保證金資本就能支撐同樣的名義曝險。 你可以用它做外匯情境分析、總體交易教育，以及在比較券商報價前做風險檢查。它可以說明，即使年化利差為正，90 天內一點不利匯率變動也可能將其抹平。它也適合槓桿壓力測試：更高槓桿會放大資本報酬率，但也會放大虧損與強制平倉風險。 此估算是簡化模型。不包含買賣價差、展期慣例、計息天數差異、券商融資利差、追加保證金、稅費、複利或路徑依賴的匯率變動。用於實盤交易時，請將輸出與券商掉期利率和風險限額對照，並像評估有利利差一樣仔細評估不利匯率走勢。 為了得到最佳結果，請保持所有輸入的時間基準與幣別基準一致，並把假設條件與輸出一併保存。這樣日後較容易稽核，也能避免常見的試算表錯誤：把月度值與年度值混用，或把稅前與稅後數字混在一起。用於預算、申報決策、交易檢視或交易備忘錄之前，建議以保守與樂觀兩種假設重新執行情境。